【智通觀(guān)點(diǎn)】
1.昨天兩件大事，一個(gè)是銀保監會(huì )主席郭樹(shù)清：初步考慮對民營(yíng)企業(yè)貸款要實(shí)現“一二五”的目標，對于民營(yíng)企業(yè)來(lái)說(shuō)，直接降低了財務(wù)方面的成本。第二是引起熱烈討論的上市公司應聘請專(zhuān)業(yè)市值管理顧問(wèn)。其實(shí)兩點(diǎn)分別對應了盈利和估值，加上流動(dòng)性逐步在充裕和回購制度，給未來(lái)中小創(chuàng )的上漲創(chuàng )造機會(huì )，限制了下跌的空間。當然，上市公司市值管理這一條未來(lái)肯定也會(huì )有其后遺癥，之前也說(shuō)過(guò)，未來(lái)的事情，再說(shuō)吧。
2.最近的市場(chǎng)行情比較膠著(zhù)，主要也是因為之前跌得太多，而且未來(lái)還有很多的雷沒(méi)有爆，壓制了短期的走勢，同時(shí)也在等待有進(jìn)一步足夠強勁的政策來(lái)繼續推動(dòng)行情的上漲，對于第一點(diǎn)提到的一些“小利好”，市場(chǎng)已經(jīng)有了明顯的“耐藥性”。第三天繼續建議投資者關(guān)注燃氣板塊，在這種膠著(zhù)行情下表現更好，但是爆發(fā)力相對來(lái)說(shuō)比較有限。下一個(gè)有爆發(fā)力的點(diǎn)來(lái)自于推動(dòng)市場(chǎng)行情的下一個(gè)大利好，有很大可能來(lái)自于基建或者金融領(lǐng)域，繼續等待政策落地。
【公司要聞】
1.天倫燃氣(01600)以2.65億元收購石家莊金明燃氣100%股權
2.華虹半導體(01347)11月7日折讓約13.9%發(fā)行2.42億股
3.先進(jìn)半導體(03355)與上海貝嶺簽訂半導體晶圓代工協(xié)議年度上限不超3400萬(wàn)元
4.德昌電機控股(00179)耗資729萬(wàn)美元購回675萬(wàn)美元可換股債券
5.時(shí)代集團控股(01023)11月8日耗資475.6萬(wàn)港元回購188.9萬(wàn)股
6.IMAX CHINA(01970)11月8日耗資229.2萬(wàn)港元回購12.5萬(wàn)股
7.新體育(00299)11月8日斥142.72萬(wàn)港元回購440萬(wàn)股
【財報速遞】
1.聯(lián)想集團(00992)中期凈利同比增長(cháng)2.68倍至2.45億美元
2.永利澳門(mén)(01128)第三季凈利同比增長(cháng)148%至2.23億美元
3.億達中國(03639)10月合約銷(xiāo)售額同比增1.3倍至8.77億元
4.丘鈦科技(01478)10月份攝像頭模組銷(xiāo)售數量合計同比增長(cháng)79.3%至2702.2萬(wàn)件
5.銷(xiāo)售收入再創(chuàng )新高華虹半導體(01347)第三季度溢利同比增44.1%至5090萬(wàn)美元
6.明發(fā)集團(00846)前三季度合同銷(xiāo)售額同比增38.8%至133.6億元
7.新濠國際發(fā)展(00200)：新濠博亞娛樂(lè )第三季度凈收益同比降11%至12.2億美元
8.瑞聲科技(02018)前三季度凈利同比下滑21.2%至27.52億元
9.阿里影業(yè)(01060)中期股東應占虧損減少67%至1.255億元淘票票扭虧為盈0.638億元
【宏觀(guān)及行業(yè)】
1.【郭樹(shù)清：初步考慮對民營(yíng)企業(yè)貸款要實(shí)現“一二五”的目標】11月7日，銀保監會(huì )主席郭樹(shù)清接受采訪(fǎng)時(shí)強調，初步考慮對民營(yíng)企業(yè)的貸款要實(shí)現“一二五”的目標，即在新增的公司類(lèi)貸款中，大型銀行對民營(yíng)企業(yè)的貸款不低于1/3，中小型銀行不低于2/3，爭取三年以后，銀行業(yè)對民營(yíng)企業(yè)的貸款占新增公司類(lèi)貸款的比例不低于50%。
2.【證監會(huì )：指導交易所做好有關(guān)股票停復牌的自律管理與服務(wù)進(jìn)一步優(yōu)化交易監管】證監會(huì )稱(chēng)，滬深證券交易所從平衡保護投資者知情權和交易權的制度定位出發(fā)，依法從嚴監管股票停復牌行為，有效保障了市場(chǎng)流動(dòng)性，維護了市場(chǎng)交易秩序，取得了積極效果。下一步，證監會(huì )將認真貫徹落實(shí)黨中央、國務(wù)院關(guān)于深化資本市場(chǎng)改革的決策部署，按照《關(guān)于完善上市公司股票停復牌制度的指導意見(jiàn)》，指導滬深證券交易所做好有關(guān)股票停復牌的自律管理與服務(wù)，進(jìn)一步優(yōu)化交易監管，維護市場(chǎng)交易秩序，保護投資者合法權益，促進(jìn)資本市場(chǎng)長(cháng)期健康發(fā)展。
3.【按人民幣計中國10月出口同比增長(cháng)20.1%大超預期】中國10月出口同比(按人民幣計)增長(cháng)20.1%，預期14.2%，前值17%。中國10月進(jìn)口同比(按人民幣計)增長(cháng)26.3%，預期17.7%，前值17.4%。按人民幣計，中國10月貿易順差2336.3億人民幣，預期2370億人民幣，前值2132.3億人民幣。10月份，我國進(jìn)出口總值2.75萬(wàn)億元，增長(cháng)22.9%。其中，出口1.49萬(wàn)億元，增長(cháng)20.1%；進(jìn)口1.26萬(wàn)億元，增長(cháng)26.3%；貿易順差2336.3億元，收窄5%。
4.據乘聯(lián)會(huì )數據，10月新能源車(chē)批發(fā)銷(xiāo)量達到11.7萬(wàn)臺，環(huán)比增長(cháng)19.1%，同比增長(cháng)84.8%，其中插混同比增1倍，純電動(dòng)增長(cháng)75%。
5.【多地供暖季限產(chǎn)方案脫離“一刀切”】作為打贏(yíng)藍天保衛戰三年行動(dòng)計劃的首個(gè)攻堅期，今年秋冬季多地高排放行業(yè)錯峰生產(chǎn)方案脫離了以往的一刀切模式，規定更為細化具體，以“污染”定企業(yè)“開(kāi)關(guān)”。目前鋼鐵、焦炭等開(kāi)工暫無(wú)明顯受限，再加上企業(yè)提前備戰，今年錯峰限產(chǎn)影響大概率低于預期。
6.【國家醫保局主導的醫藥“帶量采購”仍有序推進(jìn)中最快本月有望啟動(dòng)】據財聯(lián)社，備受市場(chǎng)關(guān)注的醫藥“帶量采購”因為遲遲未能出臺正式文件，以致近日各種傳言四起，認為該政策或將暫停，或難以落地。而據記者多方了解，這次由國家醫保局主導的11城市參與的“帶量采購”試點(diǎn)仍在有序推進(jìn)中，并且有望最快在本月正式啟動(dòng)。
7.【中國已基本明確5G目標頻段正推動(dòng)規劃方案出臺】《中國互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展報告2018》和《世界互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展報告2018》藍皮書(shū)發(fā)布。報告指出，全球主要國家2020年左右陸續實(shí)現5G商用。在5G頻率方面，當前，全球主要國家的頻譜規劃主要聚焦3.4-3.8GHz、26GHz、28GHz、39GHz。中國已基本明確5G目標頻段，正積極推動(dòng)相關(guān)頻率規劃方案出臺，6GHz以下相關(guān)頻率已經(jīng)用于技術(shù)研發(fā)試驗。
8.【六部委：嚴禁新增低速電動(dòng)車(chē)產(chǎn)能】日前，經(jīng)國務(wù)院同意，工信部、發(fā)改委、科技部、公安部、交通運輸部、市場(chǎng)監管總局印發(fā)《關(guān)于加強低速電動(dòng)車(chē)管理的通知》，要求各省、自治區、直轄市地方人民政府組織開(kāi)展低速電動(dòng)車(chē)清理整頓工作，嚴禁新增低速電動(dòng)車(chē)產(chǎn)能，加強低速電動(dòng)車(chē)規范管理。
9.【上市公司應聘請專(zhuān)業(yè)市值管理顧問(wèn)】面對日益復雜的中國特色資本市場(chǎng)，新國九條”提出“鼓勵上市公司建立市值管理制度”，但是由于市值管理是項要求很高的系統工程，在缺乏顧問(wèn)指導的情況下，至今鮮有非常好的案例?？梢哉f(shuō)，對不同行業(yè)、不同發(fā)展階段、不同市值規模、不同資本屬性的上市公司進(jìn)行市值管理體系的構建與應用，是每家上市公司都要面對的任務(wù)。
10.【發(fā)行遇冷多只養老目標基金自購“保成立”】多只處于發(fā)行期的養老目標基金發(fā)布公告，擬通過(guò)公司及員工自購、增加代銷(xiāo)渠道、參加代銷(xiāo)機構認購費率優(yōu)惠等形式促進(jìn)基金募集。從已經(jīng)成立的養老目標基金來(lái)看，公司及員工自購已經(jīng)成為在當前弱市保證基金成立的重要策略。
11.【山西省2018-2019冬春季錯峰生產(chǎn)不少于4個(gè)月】日前，山西省建材工業(yè)協(xié)會(huì )組織召開(kāi)了山西省水泥工業(yè)座談會(huì )，會(huì )上公布了山西省2018-2019年冬春季錯峰生產(chǎn)安排。錯峰生產(chǎn)時(shí)間從2018年11月15日至2019年3月15日止。各片區企業(yè)可根據當地市縣政府的相關(guān)要求及市場(chǎng)需求變化的實(shí)際情況作適當調整，但必須確保2018-2019年冬春季水泥企業(yè)錯峰生產(chǎn)時(shí)間不少于4個(gè)月。（數字水泥網(wǎng)）
【主要股東增減持】
聯(lián)交所股權變動(dòng)資料顯示，歌禮制藥(01672)于11月2日被高盛減持32萬(wàn)股，最新持股數目5,597萬(wàn)股。
萬(wàn)科企業(yè)(02202)于11月5日被瑞銀集團減持75萬(wàn)股，最新持股數目6,538萬(wàn)股。
鞍鋼股份(00347)于11月2日被摩根大通減持1,068萬(wàn)股，最新持股數目8,579萬(wàn)股。
中國電信(00728)于11月5日被Templeton Investment Counsel, LLC減持366萬(wàn)股，最新持股數目約6.9億股。
蒙牛乳業(yè)(02319)于11月2日獲摩根大通增持53萬(wàn)股，最新持股數目約1.96億股。
香港交易所(00388)于11月2日獲摩根大通增持183萬(wàn)股，最新持股數目6,337萬(wàn)股。
華潤醫療(01515)于11月7日獲澳洲聯(lián)邦銀行增持103萬(wàn)股，最新持股數目約1.3億股。
招商證券(06099)于11月5日獲COSCO SHIPPING Financial Holdings Co., Ltd增持84萬(wàn)股，最新持股數目約1.18億股。
【大行評級】
大和：維持統一企業(yè)中國(00220)“優(yōu)于大市”評級目標價(jià)9.4元
野村：維持洛陽(yáng)鉬業(yè)(03993)“減持”評級目標價(jià)3元
富瑞：維持新奧能源(02688)“買(mǎi)入”評級目標價(jià)80元
里昂：下調港交所(00388)目標價(jià)到288港元重申“買(mǎi)入”評級
匯豐：維持長(cháng)實(shí)集團(01113)“買(mǎi)入”評級目標價(jià)88.8港元
瑞信：維持中國平安(02318)“跑贏(yíng)大市”評級目標價(jià)99港元
瑞信：維持比亞迪(01211)“跑贏(yíng)大市”評級目標價(jià)81港元
瑞信：維持騰訊(00700)“跑贏(yíng)大市”評級降目標價(jià)至411港元
【交易鬧鈴】
主板：依利安達（01151）、佳明集團控股（01271）、陽(yáng)光油砂（02012）、津上機床中國（01651）；
創(chuàng )業(yè)板：基石金融（08112）、駿高控股（08035）、智傲控股（08282）、壹照明（08222）、陸慶娛樂(lè )（08052）、英馬斯集團（08136）、大豐港（08310）、神通機器人教育（08206）、國茂控股（08428）、麥迪森控股（08057）、毅高國際控股（08218）、宏光照明（08343）、匯安智能（08379）、ISP GLOBAL（08487）、永勤集團控股（08275）、鴻偉亞洲（08191）、皇岦（08105）、森浩集團（08285）、恒偉集團控股（08219）、智昇集團控股（08370）、立高控股（08472）、芭迪貝伊（08297）、新智控股（08213）、凱富善集團控股（08512）、ATLINKS（08043）、建禹集團（08196）、環(huán)球通證（08192）、南大蘇富特（08045）、萬(wàn)勵達（08482）、舍圖控股（08392）、駿杰集團控股（08188）、、古兜控股（08308）、興證國際（08407）、鄺文記（08023）、ZIONCOM（08287）、新維國際控股（08086）、雅居投資控股（08426）、恒芯中國（08046）、TOPSTANDARDCORP（08510）、飛霓控股（08480）、福澤集團（08108）、比高集團（08220）、新百利融資（08439）、萬(wàn)亞企業(yè)控股（08173）、上海青浦消防（08115）、首都金融控股（08239）、春能控股（08430）、中國趨勢（08171）、交大慧谷（08205）、中國再生醫學(xué)（08158）、PACIFIC LEGEND（08547）、SDM GROUP（08363）、浩德控股（08149）、仁德資源（08125）、樹(shù)熊金融集團（08226）、寶德科技集團（08236）、皇璽餐飲集團（08300）、AV策劃推廣（08419）、永耀集團控股（08022）、竣球控股（08485）、倩碧控股（08367）、科地農業(yè)（08153）、瑩嵐集團（08470）、亮晴控股（08603）、智易控股（08100）、怡園酒業(yè)（08146）、新威斯頓（08242）、中科光電（08111）、直通電訊（08337）、東方匯財證券（08001）、中國三三傳媒（08087）、安領(lǐng)國際（08410）、NEXION TECH（08420）、御德國際控股（08048）、美固科技控股（08349）、積木集團（08187）、HYPEBEAST（08359）、奧栢中國（08148）、漢華專(zhuān)業(yè)服務(wù)（08193）、F8企業(yè)（08347）、申酉控股（08377）、羅馬集團（08072）、德寶集團控股（08436）。
以上公司將在11月9日公布業(yè)績(jì)。