智通財經(jīng)APP獲悉,瑞信發(fā)表研究報告,稱(chēng)恒大(03333)上半年業(yè)績(jì)表現勝預期,核心純利同比升45%至310億元人民幣,相當于該行全年預測的65%,去年同期相當于全年的70%。凈負債下跌320億元人民幣,令凈負債比率降至127%。
公司派息每股1.13元人民幣,管理層稱(chēng)2018年全年及之后派息比率會(huì )恢復至50%的常態(tài),該行稱(chēng)公司2016至2018年累積派息相當于股息率12%。
此外,瑞信稱(chēng)管理層指引2019至2020年合約銷(xiāo)售增長(cháng)達10-15%,而公司去杠桿進(jìn)展較預期快及強勁的盈利能力值得嘉許,維持“跑贏(yíng)大市”評級,目標價(jià)由32元升至37.6元。(賴(lài)沛瑤)